大批新移民湧入香港，他們當中不乏好勇鬥狠之徙，不少與本地黑社會同流合污，但畢竟他們都被視爲外人，稱“大圈仔”。程志鵠（徐少強 飾）和程志鵬（關禮傑 飾）兩兄弟是大陸新移民，與妹程少鳴（謝寧 飾）及妹夫志偉（劉家輝 飾）於七十年代中來港謀生；鵠因爲有過人的膽色和身手，於黑道打出名堂，但“大圈仔”畢竟逃不出作爲被利用者的厄運。在一次行動中鵠替老大頂罪入獄，他出獄後決心脫離黑道；而鵬在短短幾年間步兄長的後塵……